O Papai Noel não quer se aposentar, mas estas são as regras: ele precisa encontrar um novo aprendiz e lhe ensinar tudo o que um bom homem precisa para fazer seu trabalho. Ele precisa encontrar um órfão de coração puro, e apenas um menino no mundo atende a todos os critérios: o pequeno Nicholas, que mora em um orfanato na Austrália e ama o Natal mais do que qualquer coisa no mundo...
